Giełdy borykają się z trudnościami, ponieważ wyższe ceny ropy przygotowują grunt pod jastrzębią politykę Fed

SINGAPUR (Reuters) – W środę giełdy azjatyckie miały trudności ze wzrostem, podczas gdy rentowność 10-letnich amerykańskich obligacji skarbowych utrzymała się na najwyższym poziomie od 16 lat, ponieważ rosnące ceny ropy naftowej pobudziły inflację i stworzyły dla Rezerwy Federalnej warunki do oczekiwania, że ​​ceny ropy pozostaną stabilne. Zainteresowanie jest większe na dłużej. .

Kontrakty terminowe na ropę Brent spadły w ciągu nocy z najwyższych poziomów od 10 miesięcy, ale wzrosły o 30% do 94,26 dolarów za baryłkę w ciągu trzech miesięcy dzięki zobowiązaniu Arabii Saudyjskiej i Rosji do przedłużenia cięć w produkcji.

Rosnące koszty energii doprowadziły do ​​większego niż oczekiwano wzrostu inflacji w Kanadzie, podnosząc wartość dolara kanadyjskiego i pobudzając wyprzedaże na rynku skarbowym, jak pokazały nocne dane.

Rentowność 10-letnich obligacji skarbowych osiągnęła w ciągu nocy najwyższy poziom od 2007 r. i wyniosła 4,371%, a ostatnio wyniosła 4,36%.

Najszerszy indeks akcji MSCI z regionu Azji i Pacyfiku poza Japonią (.MIAPJ0000PUS) spadł o 0,2%, podobnie jak japoński Nikkei (.N225). W nocy na Wall Street indeks S&P 500 również spadł o 0,2%.

Ceny kontraktów futures nie sugerują prawie żadnych szans na podwyżkę Fed o 18:00 GMT, ale inwestorzy, którzy zaczęli wycofywać swoje założenia dotyczące cięć w 2024 r. i skupią się ściśle na perspektywach gospodarczych amerykańskiego banku centralnego i szefie konferencji prasowej Jerome’a ​​Powella, stwierdzili.

„Wielu uczestników poprzedniego wykresu punktowego spodziewało się obniżki w 2024 r.” – powiedział Sam Raines, dyrektor zarządzający firmy badawczej CORB® w Teksasie. „Nie ma powodu, aby te kropki miały się znacząco poruszać”.

„Aspekt przemówienia Powella dotyczący «zarządzania ryzykiem» będzie prawdopodobnie: pozytywny w odniesieniu do korekt stóp procentowych w dół w miarę spadku inflacji lub (ale) negatywny w odniesieniu do przyszłych zagrożeń zacieśnienia polityki”.

Posiedzenie Fed rozpoczyna pracowity tydzień pełen posiedzeń banków centralnych i danych z nadchodzących kilku dni. Publikacja danych o inflacji w Wielkiej Brytanii planowana jest na środę, a na czwartek odbędą się posiedzenia banków centralnych w Szwecji, Szwajcarii, Norwegii, Wielkiej Brytanii i Japonii.

Funt szterling stabilny przed CPI

Rynki walutowe przed posiedzeniem Fed utrzymywały się w dużej mierze bez zmian, choć w środę na początku środy jen nadal znajdował się pod presją, co wywołało reakcję najwyższego japońskiego dyplomaty finansowego.

Masato Kanda powiedział reporterom, że władze japońskie zawsze były w bliskim kontakcie ze swoimi amerykańskimi odpowiednikami i że nie wykluczy żadnej opcji, jeśli „nadmierne ruchy będą kontynuowane”.

Jen spadł w tym roku o 11% w stosunku do dolara w związku ze wzrostem oczekiwań, że stopy procentowe w USA pozostaną wysokie, a stopy procentowe w Japonii niskie. Pod koniec ubiegłego tygodnia jen osiągnął najniższy poziom od 10 miesięcy wynoszący 147,95 jena za dolara, a na początku środy był notowany na poziomie 147,80.

Referencyjne 10-letnie japońskie obligacje rządowe były nadal zabezpieczone na poziomie około 0%, ale na poziomie 0,72% pełzały w kierunku skorygowanej tolerancji Banku Japonii dla rentowności na poziomie 1% po obu stronach zera.

Euro ustaliło się na poziomie 1,0684 dolara. Waluty eksporterów towarów były mocne, a dolar nowozelandzki utrzymał niedawne niewielkie wzrosty na poziomie 0,5940 USD po silnym wzroście cen produktów mlecznych na wczorajszej aukcji.

Zgodnie z oczekiwaniami Chiny pozostawiły w środę stopy procentowe kredytów bez zmian i utrzymały kurs juana na niezmienionym poziomie 7,2946 za dolara.

Dolar australijski osiągnął poziom 0,6415 USD, podczas gdy funt brytyjski wstrzymał swój spadek i osiągnął poziom 1,2390 USD przed publikacją danych o inflacji w Wielkiej Brytanii o godzinie 6:00 czasu GMT, przy oczekiwanym wzroście zasadniczego wskaźnika CPI do 7% rok do roku.

„Ryzyko wiąże się z lepszymi wynikami, biorąc pod uwagę bardzo silny wzrost zarobków pracowników” – stwierdziła Christina Clifton, strateg w Commonwealth Bank of Australia.

„Mocniejszy wynik CPI może skłonić rynki finansowe do pełnej wyceny czwartkowej podwyżki BoE o 25 punktów bazowych i wsparcia funta szterlinga”.

Rosnące rentowności ograniczyły ceny złota, a cena złota na rynku spot wynosiła ostatnio 1929 dolarów za uncję.

Ceny pszenicy, które spadły z powodu ogromnych dostaw z Rosji, ustabilizowały się w obliczu oczekiwań, że sucha pogoda zmniejszy produkcję w Australii i Argentynie.

Nasze standardy: Zasady zaufania Thomson Reuters.